Под финансовой моделью понимается прикладной инструмент для оценки влияния предпосылок на три формы отчётности, отражение бизнеса с точки зрения экономики. Детализация, выходные данные и дизайн — конечный результат зависит от задачи расчёта в Excel.
Привлечение инвестиций фондов и бизнес-ангелов
Венчурные фонды не доверяют текстовым описаниям проектов без финансового обоснования оных. Для привлечения суммы до миллиона рублей достаточно показать постатейную разбивку доходов, фиксированных и переменных издержек, значения налогов, амортизации и прибыли.
В случае, если компания стремится привлечь от 3 миллионов рублей или использовать конвертируемые займы, опционы для менеджмента, лизинговые операции, лучше составить подробную бизнес-модель для инвесторов. В подобных моделях прорабатывается следующие факторы:
- сроки исполнения плана и динамика роста показателей;
- рентабельность, окупаемость;
- таблицы капитализации (cap tables);
- KPI для команды;
- показатели денежного потока компании и инвестора.
Документ для получения кредита в банке
Кредитные специалисты досконально анализируют состоятельность предприятия и требуют внятное экономическое обоснование, доступ к бухгалтерии в программе 1С и подробный расчёт в Excel для выдачи займа.
При создании финансовых моделей для банка уделяют внимание:
- профилю долговых выплат;
- продуктовой марже;
- коэффициентам ликвидности;
- сумме сметы;
- инвестиционной привлекательности проекта.
Оценка инвестиционного проекта,
открытие нового бизнеса
Финансовая модель оценивает объём капитала, сроки выхода в зону рентабельности и возврата инвестиций. Расчёт в Excel анализирует открытие филиала, смену деятельности, инвестиции в оборудование и, наконец, запуск нового бизнеса.
Одним из примеров Finmodel.bz является разработка модели привлечения кредита на супер-автоматические кофемашины для последующей сдачи в лизинг за плату с оборота. Аналитики компании рассмотрели:
- на стороне банка — процентную ставку и срок кредитования;
- клиента — загрузку, стоимость ремонта и амортизацию машин;
- партнёра проекта — проходимость и средний чек.
В результате выяснилось, что доходность проекта отрицательна. Вывод, который позволил сэкономить 3.8 миллиона рублей, необходимых для старта.
Продажа доли в компании